财务分析与决策---课件-6

财务分析与决策一课件财务分析与决策revenue处置固定资产、无形资产和其他长期资产而所收到的现金净额Netcash receivedfrom disposalof fixedassets,intangible assets,andother long-term assets收到的其他与投资活动有关的现金Other cashreceivedfrom activities relating to investment现金流入小计Sub-total ofcash inflow购建固定资产、无形资产和其他长期资产所支付的现金Cash paid for purchaseof fixedassets,intangible assets,andother long-term assets投资所支付的现金Cash paid for investment支付的其他与投资活动有关的现金Other cashpaidforactivitiesrelating265850财务分析与决策toinvestment现金流出小计Sub-total ofcash outflow投资活动产生的现金流量净额Net cashflow frominvestment activities

三、筹资活动产生的现金流量Cash flow from financing activities吸收投资所收到的现金Cash receivedby absorbinginvestment借款所收到的现金Cashacquired fromborrowings收到的其他与筹资活动有关的现金Other cashreceivedfrom activitiesrelating tofinancing现金流入小计Sub-totalof cashinflow偿还债务所支付的现金830051003200-5850585027财务分析与决策Cash paidfor debtredemption分配股利、利润或偿付利息所支付的现金Cash paidfor distributionof dividendor profitor paymentof interest支付的其他与筹资活动有关的现金Other cashpaidforactivitiesrelating tofinancing现金流出小计Sub-total ofcash outflow筹资活动产生的现金流量净额Net cashflowfromfinancingactivities汇率变动对现金的影响Effect ofexchange ratechange oncash现金及现金等价物净增加额Net incrementin cashand cashequivalent282302308070172财务分析与决策

3、现金流量表的结构图29财务分析与决策第五周财务分析的基本方法第五周课程辅助资料本周没有参考书，如果确实需要，可以找任何一本附有财务比率分析内容的会计学原理教材

1、本周名词解释趋势分析Trend analysis是指将实际达到的结果，与不同时期财务报表中同类指标的历史数据进行比较，从而确定财务状况，经营成果和现金流量的变化趋势和变化规律的一种分析方法比较分析法Comparing analysis是指通过两个或两个以上相关经济指标的对比，确定指标间的差异，并进行差异分析或趋势分析的一种分析方法毛利率Gross margin是毛利与销售收入或营业收入的百分比，其中毛利是营业收入和与收入相对应的营业成本之间的差额净利润率Net profitmargin又称销售净利率，是反映公司盈利能力的一项重要指标，是扣除所有成本、费用和企业所得税后的利润率营运能力Operating Capability是指企业的经营运行能力，即企业运用各项资产以赚取利润的能力企业营运能力的财务分析比率为各种资产的周转率，如存货周转率、应收账款周转率、流动资产周转率和总资产周转率等，以及相对应的周转周期总资产周转率Total AssetsTurnover是指企业在一定时期业务收入净额同平均资产总额的比率总资产周转率是综合评价企业全部资产的经营质量和利用效率的重要指标周转率越大，说明总资产周转越快，反映出销售能力越强。