商业银行如何建立信用风险的管理制度

商行如何建立信用凰除的管理制度竦^村壹、前言在全球金融朝向祭化、自由化彝展的同畤，各阈政府也逐渐放宽或解除限制，以促造市埸活络、加速幺空湃考嬖展，金融棠矜^的藩镰日益模糊，金融檄情兢相以控股公司型熊跨，致使大型^行相畿成立，棠矜更加多元化舆不硅定性檄稍有不慎，恐招引彝金融凰暴，甚至威耆囤除金融市埸之安全舆稳定有^於此巴塞9H艮行签理委^曹The BaselCommitteeon BankingSupervision於二00一年一月公布新版的巴塞豳资本熔定TheNew BaselCapital Accord草案，符嚏艮行面封之信用凰除、市埸蜀除典作缴凰除全数幺内入资本言十提的考量靶圉，以期知4包跨11性左艮行的凰除承搪能力台湾已於二00二年一月正式加入世界贸易名且缄WTO，WT0规定畲员须在2004年前揩金融签管提升到一定水津，财政部也已公^表示符在2006年底^施新版的「巴赛豳资本力矗定」，此如同宣示或艮行名空管逼向新的世幺己，或艮行符畲更加重视凰除管理常囊题，俾在2006年底以前逵到舆UF祭接轨的襟津，本阈女艮行也正著手建立各不重凰除管理模型嗡艮行每天面封和虑理的便是信用，任何信用皆有不石翟定性因此，信用凰除毫辗疑冏是峪艮行所面臣名的最重要凰除之一，卷有效僖逢信用凰除管理的制度内涵，本文乃以某家幺空管效皮耻圭的本U嗡艮行卷例，明言殳言十理念舆it作精神本文分成五大罩元，除前言舆^^外，第二军元旨在描述值1案或艮行的信用凰除幺且^架横舆管理分工檄制，第三罩元刖在介貂信用凰除的管理制度，第四罩元曾罩春兑明假1案今艮行目前的凰除管理造度C、偃I案今艮行之信用凰除管理,幺且《最凰除管理的^^主要是指市埸凰除、信用凰除及作棠凰除的管理，在此僮就倜案女艮行的信用凰除管理名且^，探言寸其名且名翼架情及管理分工情形其绘如日常管理檄制及凰除管理模型的建立，刖置於第四罩元再作^明

一、凰除管理的名且微架情根摞1I—之凰除管理g且微架横，他］案或艮行最高的凰除管理罩位^金控公司的董事畲，金控董事畲有幺空管理事畲，理事曾下言殳置「凰除典资本委具畲」及「信用委^^」凰除典资本委员曾旨在摄:定企棠集图有^^除管理制度的原卯J、政策及签控指襟，、幺充合金控公司整醴及各子公司的凰除暴露情形，她加以集中签督和统簿管理；信用委是虞理各子公司交易金额超谩某特定限额的案件悬有效控制凰除，金控辖下的子公司均言殳有凰除管理罩位,^子公司^^管理制度之建立及控管例如，值1案^行幺献幺数理辖下的财矜名息管理虞言殳有^^管理部，部F号之下又幺田分市埸凰除管理科、信用凰除管理科及资羟负僮管理科，分别辨事此外Y固案存艮行在法金典值）金名息管理虞底下另言殳有骞查部、信用控管部，t封管棠罩位的信用凰除作第一^的管理舆签督金控董事畲「凰除管理曾凰除典资本一资金管理畲理事畲————佃人各—金旗力委法她管金理源®管她管管理—理理—除管—信管理—用理控部查管—部部——信—用展厂域市中除埸心管之理除科查管管部理理科科女艮行幺息幺受理a2M4M^^~_|t^Kttflat24IDcS1—^^管理的名且微架情

二、信用凰管理的分工械制他I案或艮行及金控公司均有一套眉级分工皮直卷＞＜卷堇的信用凰除管理it系，上至最高眉埃及的凰除舆资本委员畲，下至管棠罩位的信用凰除控管罩位，每值I眉级都有不同的信用凰除管理工作，且彼此^^相富繁密，以下遂就各|、幺及的凰除管理分工加以描述

1.金控公司的凰除管理畲负责盼濡周及签督子公司之信用凰除政策金控公司的「凰除舆资本委下言殳有「凰除管理曾」典「资金管理畲」旗H固子曾，「凰除管理曾」负管理事项，「资金管理曾」僮管理金控公司的董事畲盯衡整it幺型潸及管il目襟之彳复，决定公司能多勺承推多少信用凰除凰除管理曾JUt此^^目檄，造一步制定子公司的信用凰除管理政策，也耨整他金控公司的目襟凰除值合理分配至子公司，且的签督工作卷提高签督管理成效，凰除管理曾要求子公司提供舆信用凰险•相^的衡量指襟，由其押估子公司的凰除暴露程度子公司的暴^程度遇高，揩畲座生言午多蜀，或造成管利润更加不穗；反之T型管憩度遇於保守，虽隹使暴^程度降低，郤可能衍生幺空管管理缺乏效率的冏题，此畤也正反映^^幺^效仍有成是空用因此，金控公司的「凰除管理曾」鹰常藉由泛蒐集子公司的信用凰除幸艮告舆相^^tfi，研判是否川真利邃成凰除目檄

2.子公司负i■建立信用凰除管理制度舆量化模型如前所述，子公司之凰除政策是由金控公司的凰除管理畲制定，且受其签督管理卷有效控制子公司的信用凰除，子公司的董事曾要在金控公司所tr的^^政策之下，制定遹合其轨行政策的信用凰除管理制度，且卷了揭露凰除暴露情形，需要自行建立各槿凰除管理模型，以量化管渠罩位所造成的暴陂程度，定期呈幸艮「凰除舆资本委员曹」所以，倜案或艮行的董事畲，耳戢责之一便是制定信用凰除管理的章程典规4包，丁定信用凰除管理的盛控指才票另一方面，剧商^期L矜幺息管理虞辖下之凰除管理部，建横各槿凰除管理的量化模型，泛蒐集全行的信用凰除管理资^依摞4且微结横圈，值］案发艮行之凰除座生罩位或管棠罩位（即指低I金舆法金雨^管理霓）和凰除管理罩位（朗•矜幺息管理虑）是平行才蜀立、互不禄腐，所以凰除管理部能更客^地签督整假1叁艮行的凰除暴露情形，利用模型量化信用凰除，以提供管理者有僵值的^

3.管渠罩位的信用凰除控管由1I察得知Y固案或艮行的法人金融舆他）人金融幺息管理虞，分别言殳有塞查部舆信用控管部，充分^示建,生凰陂的棠矜罩位，本身也言殳有信用凰除管理部力，秉持子公司揭示的信用凰除管理政策及上名及覃位指示的涉除限度，泱定各管缴罩位的信用额度，以同畴满足信用凰除控管舆幺空管＜效提昇悬目襟法金^管理虑下言殳的睿查部，性^类真似研究罩位，主要在制定法人金融的投资名且合，根摞富前的幺型潍璟境以及封市埸的敏感度，:夬定未央封各羟棠优事放款的理想比重，以及各管棠罩位徙事金融交易的信用凰除额度，或核所有荤涉到信用凰除的金融交易，塞核之彳爰虞理意见仍要僖送至有耀核准此项交易之罩位主管要求浩%碾^;他）金幺息管理虑下言殳的信用控管部，旨在掌管倜人金融的授信额度典凰除控管熊^是塞查部或信用控管部，凰险管理工作皆是直接封^管理，如此可以碓保舆基眉的凰除座生罩位更加超然3蜀立，加真^描述及盛督各管棠军位的信用凰除暴露程度基於^^相符考量，子公司承做之金融交易只要超遇一定额度，就要呈送交易幸艮告至金控公司的「信用委员畲」做造一步塞核粽而^之Y固案冬艮行的信用凰除管理雄是集中式的管理，但仍^^依照棠矜、交易规模及凰除高低分眉授耀，所以在信用凰除管理策略方面，堪稠熟彳花上而下的金字塔结横；名且越高者，越著重在各眉级信用政策的制定舆盛督，定期分直布或推勤收益目檄、信用凰除耀限舆管理型灵J；至於著重徙下而上的凰除管理制度期4句，信用凰除用艮告舆签督成果鹰嗑亥^行瓢阻的真^僖逢，W查部舆信用控管部直接封幺息管理虞及g球幺受理^^，就是最典型的靶例，也使凰除管理更加扁平化，凰除^^能多勺快速反映至最高眉主管兹符各眉级信用凰除管理的签督罩位舆负责方向麋幺息列示如圈二，金控公司的董事畲依摞常畤的名蛮膂状况、筐棠特性及各槿因素，旬■定企棠集31的幺空管目襟典彝展方向，「凰除典资本委具畲」刖制定叁艮行子公司的信用凰除目襟典政策，或艮行的董事畲和名献幺受理再招凰除目襟分配至法人金融舆他人金融罩位T息幺至理、副幺献幺受理即彳定典管棠罩位彼此3蜀立的期L矜幺息管理虞、寄查部舆信用控管部取得管渠罩位的夙除及^效管理资tfi，^K曰寺签控整彳固或艮行的涉除程度值得一提的是，他案今艮行在2002年成立金控公司之彳灸，期望藉由金控的凰除委具畲制定挈艮行的凰除管理政策，但因金控的作檄制目前仍未成熟，金控的主要成员又是今艮行的高F皆主管，以致友艮行的凰除管理政策迄今大致仍由今艮行的幺空管管理者自行决定至於倜案或艮行如何釐定凰除管理政策舆策略，期J是根摞整it名坐湃状沆典嚏艮行幺空管目襟，制定典信用凰除有^的授信政策，但也参酌凰除管理部提供的量化资料，掌控整it瓷筐负债部位的涉除程度未来刖希望在金控公司漳厅渐步入李九道之彳灸，改由金控公司的授信是统一管理各子公司的信用凰除目襟u t表签控方向制定信用^^耀限、管理型即舆收益目襟表负^方向僖逵信用凰险幸艮告典签督成效®二负责签督信用凰除成效的管理罩位卷、他案今艮行之信用凰除管理制度K著金融市埸不断暹步，兢事也愈趣激烈，信用凰除的涵盖靶圉不再偈限於僖统放款棠矜，言午多金融商品的投资典交易都荤涉到信用凰除走在商棠今艮行前端的值I案或艮行，除了多元化彝展僖统的法人授信、德I人授信之外，更幺空管言午多典金融商品交易有^的棠矜因此，值得就他I案余艮行目前在法人授信、佃人授信舆金融交易三方面涉及的信用凰除管理制度作介貂，或於最彳^^明佃案今艮行如何撰嘉信用凰除管理幸艮告，提供高F皆主管参考

一、法人授信他案或艮行^^的法人授信棠矜，包括台整法人放款、保塔登、承兑，以及OBU罩位舆海外分行的外将授信法人授信的信用寄核、控管罩位是直接禄履法金幺息管理虞的塞查部如前所述，塞查部的工作重黑占之一，即在授信骞核舆额度控管所以，法金幺息管理虞辖下的国域中心，也言殳有骞查部FT塞核^显域的贷放案件和额度控管^示显域中心的骞查部主掌此显域的^放名且合，常然也包括名且合部位的呆幔损失型儒、资本舆RAROC^效基於育淳勺成本考量，他案或艮行目前是符徵信典授信合而卷一，寄查部除^^核外，也在授信之前封每肇申贷案件迤行徵信至於徵信塞核遇程，即主要利用「内部押等制度」封案件押分scorecards，Ji依^^平等分曼J夬定是否贷放及贷放的额度和^格，交由有耀核准的罩位主管决定准鼠另外，藉由「^警制度」随日寺掌控春亥展域贷放案件的信用品，也在贷放的同畤，依獴不同凰除等名及提接「损失津借」

1.内部押等制度倨］案^行建立的内部押等制度，是依摞徵信资料估算辗搪保案件的信用押等分敦但封於有提供搪保品的申贷案件，即除了言十算信用押分之外，逮参考搪保品^值求出凰除押等分救前述的信用押等制度，主要根獴下列项目押定分数，且舆信用押等檄情和发艮行公畲的信用押等表相富^似1公司屣史及其凌展6财＞资料2公司内部是否和高皆7同矜状况3^^者之背景8重大法规4名受^者有瓢遑法失信的、幺己至亲9阈内^湃因素5履祭勺能力10阈外^湃因素他案或艮行符押等分数分卷六级，第一级代表信用押分最高叠亥级客户具有良好的信用水型;第六等级表示信用分数最低，信用水型最差47了控制凰陂，第三等级是位I案或艮行可忍受的最高凰除水型，卷移樽或降低信用凰除，塞查部愿封有意原直承作的第

四、

五、六等级客户要求酌增搪保品或保塔登人，辞如表一所示表一信用押等分数-通用於照据保品之申贷案件2信用押分等级1345682以上

81.9-

7574.9-

6867.9-

6059.9-

5049.9以下分数靶圉案件品^正常正常正常不正常不正常不正常凰除押等分数是以前述的信用押分作卷依摞，另外参考搪保品僵值、授信期府号及借款者所腐g］家等其他因素而增减春周整分敦，此凰除押等分敷分卷八等，一至五等列47正常案件，六至八等刖卷延滞、逾期、催收及呆根凰除曾大幅增加之不正常案件凰除押等分数=信用押分+1詹保品分数士授信期^分数士其他阈家闽除分数授信僮格是参考信用等名及、授信期^、据保品、遇去往型瞬及授信展望等所求得的凰除等级来决定，且依核准罩位■高低给予不同程度的^整惟^^是信用押等分数或凰除押等分数，都需每隔半年重新估算一次，以随日寺掌控授信案件的信用凰除此外，悬了控制女艮行的涉除程度、提高授信控管品^，董事曾也常配合制定各等级授信核准主管的耀限襟型典管理辨法

2.于直警制度押等分数是依市埸已知^^言十算而得，卷核贷之前相常理想的参考依摞然而，授信之彳发仍有言午多事情足以影警客户信用状况的看周升或高周降；如管收的成房舆衰退、^理人的更换、财■矜比率的燮勤，以及幺息醴璟境的燮遭等，都封授信客户的逮款能力有所影警因此，藉由fM警制度，塞查部能不断追跟已放款案件的信用燮化，以期及早^^到一些市埸未曾揭露的三孔息，或探索出授信客户有辗遑2勺的任何跳象一旦彝现有塌幔阳向，塞查部F更能及畤探取因鹰措施，以降低或艮行凰除根摞谩去^^，曾被倜案或艮行列卷子直警客户的原因，主要有下列黑矛重a彝生辗正常理由之退捕幺己嚏亲b彝生可能蹲致遑名勺之重大事情，包括逮本缴息不太正常或公司即符面臣名重整，甚至已造入破座清算程序c信用品^重大滑落d管ig亵生重大危檄e借款公司召人曾^，^^涉及辗法如期慎逮本息情形f樊生封■客户不利之任何可能因素，足以影辔正常或倩移能力之情事

3.损失津儒之提接孝才於授信案件，$艮行曾依客户别提列损失型儒此损失举借旨在愿付授信案件的it名勺，是内部模型法所耦的「予直期损失」损失举借的提接率是依凰险^平分不同而有差别，未提供搪保品之案件，信用押分视同凰除看平分，^^等级愈差者，需要提接愈高的损失^儒比率；反之，等级愈佳者，信用凰除敕小，需要提接的^储比率即敕低至於提接率的;夬定，刖是根摞各凰险等名及最近五年的损失率平均值来苴丁定，且每年重新^整一次基於稳健原兄］，各等级^除的提接率皆比看亥等级五年平均遑名勺率略高例如，他案^行依照遇去五年幺至瞬，求得第二等名及以上案件之遑名勺率卷零，但基於穗健保守原期，或艮行不含不封第一及第二等级提接损失津储，但损失津借率仍然曾言丁得相常的低如分别卷0舆

0.02%封於催收款客户，和凰除押分等级六至八等者通常是指延滞、逾期舆凰除大幅增加之不正常案件，春查部F1曾要求「逐月逐案^除押估」提列儒抵呆幔，辞如表二所示表二凰除言平分等级舆损失^儒提接率之^^2凰除押分等级

13456780.

000.

020.

20.

50.6损失提接率%逐月逐案祭押估因此，「内部押等制度」腐於法人金融棠矜的事前押估工作，目的即在^^授信之前矜要慎押估；「^警制度」＞1於事彳U平估工作，旨在授信之彳灸随日寺注意客户的幺空管状况，但^^事前防章自或事彳爰押估，目的皆在充分掌控信用凰除的燮化除此之外，他1案或艮行也要避免贷放案件集中於同一滥棠，所以重视集中凰除concentrationrisk封信用Ml除的影警°但I案咨艮行目前雎已建妥自己的押等制度，但因法人金融的每肇案件很少相似、不硅定性又大，且存在棣本资料数不多勺充足的冏题因此，在资料整合仍未完成日寺，要押等工作是足造步^有困莫隹况且，苴午多因素皆熊客觐的给分襟津，而是仰南翳平分者利用舆其他案件造行的相比敕彳缸给予分数，明^反映他案友艮行现P皆段仍然存在主觐判断法人金融授信案件的缺黑占

二、他人授信但I案或艮行^^的值1人授信棠矜，包括房屋贷款、汽隼贷款、股票贷款、信用贷款及信用卡融资造些棠矜的信用塞核及控管罩位寺隶圈於他金幺息管理虞的信用控管部他I人授信舆法人授信相同，皆有3蜀立且等F号的控管罩位-信用控管部，案件骞核舆额度掌管然而，雨者最大的不同在於，授信骞核典徵信遇程中使用的内部看平等制度位1案或艮行近黑年来稹才亟；管值1人金融领域，檬本资料敕多，且假）金案件相似程度皮直高、行卷模式也敕一致；每肇案件的不石霍定性也敕法金案件卷小，所以在资料收集舆整合上成果敕佳，也因而彝展出率交卷健全的押等制度，在授信舆否的决策上有敕卷稳定的型即所以，押等分数求出之彳灸，直接根獴信用型划，便可客觐决定授信额度舆僧格，整位1谩程受到葭篇主^因素干攫:者所估比例甚小在提接津儒方面，舆依照客户别凰除等级显分损失提接率的法人授信案件不同；他］人授信是依滥品^别展分凰除腐性，各槿筐品每年^整一次损失提接率，但皆分卷正常、延滞舆逾期等级，每年重等级均根摞遇去^^言殳置有不同的提接率叁十封凰除敕高的催收款项，也探「逐月逐案祭押估」提列儒抵呆根

三、金融交易金融交易棠矜是指外H典衍生性商品交易、债票券投资、承卷肖、卷肖售，以及同渠拆放等；此^^矜的信用塞核罩位，是由法金^管理虑的塞查部负^按照位）案今艮行规定，足以滥生信用凰除的所有交易，棠矜交易罩位要舆客户成交前须名受塞查部核准交易额度，再送有耀核准之主管核准彳交，始得彳定事交易交易完成之彳爰，棠矜管理罩位即要•控管额度使用，定期呈幸艮塞查部舆凰除管理部，t£明额度使用状况金融交易涉及的信用凰除槿^繁多Y固案^行分成下列黑槿凰除加以控管

（1）彝行者、僮才务人舆保春登人之凰除

（2）交易封手的信用凰除，又分熟交割前凰除典交割凰除

（3）承友肖舆啰肖售之凰除

（4）其他夙除保管行凰除幺己商凰除、债票券交易封手之凰除除上述凰除有明文规靶者外，各覃位不同瑞£耀控管的额度也要有所祝4包表三是嗦十封僮票券投资而言殳置的＜限知4

①如果投资之僮票券，樊行公司或保瞪械情是本阈企棠舆檄情，即依彝行公司或保尚登檄情的信用等级，作卷有耀决定准驳（以罩位或主管显分眉级）的襟型此表所需的投资级是指，晨期信看平在BBB-/Baa3/twA-（含）以上，或短期信押在A-2/P-2/twA-2（含）以上者；非投资级客户即指，是期信押在BBB-/Baa3/twA-（不含）以下，或短期信押A-2/P-2/twA-2（不含）以下者；如果客户未曾押等，即表示退去未曾有押等名己售条金融交易的僮格波勤，不但涉及信用凰除，也荤涉到市埸凰除所以，皮艮行。