《财务分析基础方法》课件

财务分析基础方法财务分析是企业经营管理的重要组成部分，通过对企业财务状况、经营成果和现金流量进行分析，帮助企业了解自身经营状况，发现问题，改进经营策略，提高盈利能力财务分析的定义和目标财务分析的定义财务分析的目标财务分析是对企业财务状况、经营成•评估企业财务状况果和现金流量进行的系统分析和评价•预测未来财务状况，以揭示企业财务状况和经营成果的•评价企业经营效率真实状况和发展趋势•为企业决策提供依据财务分析的主要内容偿债能力分析营运能力分析分析企业偿还到期债务的能力，分析企业资产的利用效率，考察判断企业财务风险水平企业运营效率和盈利能力盈利能力分析发展能力分析分析企业盈利水平，评价企业经分析企业未来发展潜力，评价企营效益和获利能力业发展能力和持续经营能力财务报表的组成与特点财务报表是企业财务状况、经营成果和现金流量的综合反映常用的财务报表主要包括资产负债表、利润表和现金流量表，以及其他补充性报表财务报表应遵循会计准则编制，并提供与企业相关的有用信息，帮助投资者、债权人等利益相关者了解企业的财务状况和经营状况财务报表的特点包括全面性、真实性、客观性和一致性资产负债表的基本结构和编制资产1资产是指企业拥有或控制的能给企业带来未来经济利益的资源负债2负债是指企业过去的交易或事项形成的现时义务，履行该义务预期会导致经济利益流出企业所有者权益3所有者权益是指企业资产扣除负债后的余额，反映了企业所有者对企业资产的所有权资产负债表的分析与应用资产负债表分析揭示企业财务状况，例如资产结构、负债水平和所有者权益构成分析可以帮助了解企业资产的流动性、盈利能力和偿债能力应用方面包括评估企业风险，制定财务策略，进行投资决策，以及进行企业绩效评价分析内容分析方法应用场景流动资产与流动负债流动比率、速动比率短期偿债能力固定资产与长期负债固定资产比率、负债长期偿债能力比率股东权益权益乘数、资本结构财务风险利润表的基本结构和编制营业收入1销售商品或提供劳务形成的收入营业成本2销售商品或提供劳务发生的成本税金及附加3企业在生产经营过程中实际发生的各种税金管理费用4企业行政管理部门发生的费用财务费用5企业筹集资金和使用资金发生的费用利润表反映企业在一定期间的经营成果，是财务分析的重要依据之一利润表分为两大部分营业收入和营业成本，并根据不同项目进行分类，最终得出净利润利润表的分析与应用利润表是反映企业一定时期经营成果的报表，它可以用来分析企业的盈利能力和经营效率通过分析利润表的各个项目，可以了解企业的主要收入来源、成本构成、利润水平等信息，进而帮助企业制定相应的经营策略，提高盈利能力现金流量表的基本结构和编制经营活动1主要反映企业日常经营产生的现金流入和流出投资活动2反映企业购置或处置固定资产、无形资产等产生的现金流入和流出筹资活动3反映企业通过债务融资、股权融资等方式获得的资金现金流量表是反映企业在一定时期内现金及现金等价物流入和流出的报表现金流量表是三大财务报表之一，它反映的是企业财务状况的动态方面，能够帮助企业了解资金来源和使用情况，并据此制定财务计划和策略现金流量表的分析与应用现金流量表是企业在一定时期内现金和现金等价物收支状况的报表，反映企业在一定时期内的现金流量及其来源和运用情况它是反映企业经营活动中现金流动情况的主要工具，可以帮助投资者、债权人、管理层等了解企业的现金流状况，判断企业的偿债能力、盈利能力和发展潜力通过分析现金流量表，可以了解企业现金流入和流出的来源，判断企业经营活动、投资活动和筹资活动的现金流量状况，并据此分析企业的经营状况、投资状况和财务状况例如，可以分析企业经营活动现金净流量是否为正，判断企业是否能够持续盈利，以及盈利能力是否得到改善还可以分析企业投资活动现金净流量是否为负，判断企业是否过度投资，以及投资效益是否良好此外，还可以分析企业筹资活动现金净流量是否为正，判断企业是否能够获得足够的资金，以及资金来源是否安全可靠偿债能力分析偿债能力的概念分析指标分析方法应用场景偿债能力是指企业偿还到期债常用的指标包括流动比率、速通过对偿债能力指标的分析，偿债能力分析广泛应用于银行务的能力，是反映企业财务风动比率、现金比率、利息保障可以判断企业偿债能力的强弱信贷评估、企业并购、投资决险的重要指标倍数等，衡量企业偿还短期债，评估企业财务风险的大小，策等领域务和长期债务的能力为投资决策提供依据营运能力分析营运能力概述营运能力指标

1.

2.12反映企业运用资产的效率，体包括流动资产周转率、存货周现企业经营管理水平转率、应收账款周转率等分析方法提升策略

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4.34通过横向比较、纵向比较和同优化库存管理、加速资金周转行业比较，评估企业营运效率、提高应收账款回收率等盈利能力分析盈利能力分析盈利能力分析目的衡量企业盈利能力，即企业获利能力，用了解企业盈利水平，分析企业盈利能力的以判断企业经营效率和发展潜力变动趋势，识别企业盈利能力的优势和劣势分析指标主要包括销售利润率、净利润率、总资产利润率、净资产收益率、每股收为企业经营决策提供依据，例如制定价格益等策略、成本控制方案、投资决策等发展能力分析企业发展能力分析评估企业未来发展的潜力和能力，预测企业未来发展的趋势盈利能力分析分析企业盈利能力，评估企业经营活动的效率和效益，衡量企业创造利润的能力投资能力分析评估企业投资项目的盈利能力和风险水平，判断企业投资决策的合理性杜邦分析体系杜邦分析体系是将企业财务指标体系进行分解，将各个指标之间的联系用公式表示，形成一个完整的财务分析体系该体系通过分析企业盈利能力、资产周转率和权益乘数等指标，揭示企业经营业绩的来源，找到企业经营中的优势和不足，为企业经营管理提供参考横向比较分析横向比较分析是指将同一时间点上不同企业的财务指标进行对比，以了解企业的财务状况和经营成果在同行业中的相对地位这种分析方法可以帮助企业了解自身在行业中的竞争优势和劣势，并制定相应的改进措施纵向时间序列分析纵向时间序列分析是指通过对比同一指标在不同时期的变化趋势，来分析企业财务状况的变化和发展趋势它可以帮助企业了解自身发展情况，识别风险和机遇时间段指标1指标2指标32022年100801202023年120901402024年140100160同行业对比分析同行业对比分析是财务分析中常用的方法之一，通过比较企业与同行业其他企业的财务指标，可以更全面地了解企业经营状况，找出企业经营优势和劣势，为企业经营决策提供参考同行业对比分析可以帮助企业识别自身的竞争优势和劣势，制定更有效的经营策略，提高企业盈利能力，降低经营风险同行业对比分析一般选择与企业规模、经营模式、产品类型等方面较为接近的企业进行比较，常用的财务指标包括销售收入、利润率、资产负债率、流动比率、速动比率等财务预算的意义和编制方法预测未来资源配置目标管理财务预算帮助企业预测未来的财务状况，为财务预算可以帮助企业合理配置资源，提高财务预算可以帮助企业设定明确的目标，并决策提供数据支持资金使用效率监督执行情况资本预算的概念和评价方法资本预算定义资本预算目标

1.

2.12资本预算指企业为筹集和使用通过资本预算，企业可以合理长期资金进行的预算，是企业配置资源，提高投资效益，实财务预算的重要组成部分现企业的长期发展目标资本预算方法评价指标

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4.34常用的资本预算方法包括净现资本预算的评价指标主要包括值法、内部收益率法、投资回净现值、内部收益率、投资回收期法等收期等成本控制与成本管理成本控制成本管理成本控制是企业为了达到预定的成本目标，对成本的发生进行计成本管理是企业对成本的发生进行计划、组织、协调和控制的活划、执行、监督和控制的活动动成本控制的目标是降低成本，提高企业的盈利能力成本管理的目标是提高企业的经济效益，实现企业可持续发展风险管理的基本方法风险识别风险评估识别潜在风险，包括财务风险、评估风险发生的可能性和后果，运营风险、法律风险等并进行定量分析风险控制风险监测制定风险控制措施，包括规避风定期监测风险状况，及时调整风险、降低风险、转移风险和接受险管理策略风险企业价值评估的方法财务报表分析法市场比较法现金流量折现法增长模型法主要从企业资产、负债和权益以市场上可比企业的市值作为将企业未来现金流量折现至现根据企业未来成长性预测其未等角度评估企业价值参考，评估目标企业的价值值，估算企业价值来盈利能力，评估企业价值财务决策和财务战略的制定财务决策财务战略财务决策是企业管理者在经营活动中，对资金筹集、运用和分配财务战略是企业为实现其总体经营目标而制定的长期财务发展计等方面做出的选择和决定，是企业经营管理的核心内容之一划和行动指南，是企业总体战略的重要组成部分财务战略应与企业发展战略相协调，并根据企业的具体情况和市财务决策应遵循科学的决策程序，包括问题识别、方案设计、方场环境进行调整案评价和决策实施等环节企业财务管理的发展趋势数据驱动绿色财务

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2.12大数据分析和人工智能技术推关注企业环境和社会责任，将动企业财务管理的智能化和自ESG因素纳入财务决策和风险动化管理全球化人才竞争

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4.34企业需要适应全球经济一体化企业对具备数据分析、风险管的趋势，优化跨境财务管理和理和战略思维的财务人才需求风险控制日益增长结束语和总结财务分析对于企业经营管理具有重要意义通过科学的分析方法，企业能够洞悉自身经营状况，发现问题，制定有效的决策随着市场竞争的加剧，企业财务管理需要不断提升，为企业可持续发展提供有力支撑。