《金融机构管理》作业参考答案学习资料

《金融机构管理》作业参考答案一选择题

1.C

2.A

3.B

4.C5,C

6.C

7.A

8.C

9.C

10.B

11.B

12.A

13.D

14.D

15.A

16.B

17.C

18.A

19.D

20.C

21.A

22.B

23.C

24.C二名词解释

1.风险管理指经济单位在全面而又充分地识别其所面临的风险的基础上，选择最有效的手段和措施对风险进行控制和处理，以最小的成本获得最大安全保障的一种科学管理活动

2.同业拆借指商业银行之间为了解决经营过程中准备金或称之为资金“头寸”的余缺问题，将存放于中央银行的超额存款准备金相互借贷的行为

3.附属资本包括贷款和租赁损失准备金、非永久性优先股、混合资本工具和受托兑换的债券以及附属长期债务和中期优先股等，二级资本能够行使资本职能的程度要根据期限的长短决定

4.银行控股公司制又成集团银行制，是指由某一集团成立股权公司，再由该公司或收购两家以上的银行，这些银行在法律上是独立的，但是他们的经营政策和业务活动则由同一家股权公司控制，银行控股公司对银行的有效控制权表现为拥有该银行25%以上的投票权

5.体系风险是指

（1）因单个公司倒闭.单个市场或结算系统混乱，而在整个金融市场产生的“多米诺骨牌效应”导致金融机构相继倒闭的情形；

（2）引发整个市场周转困难的投资者“信用危机”

6.投资基金是指由分散的投资者通过购买基金政权（股份或受益凭证）而将资金交由专业性投资机构进行管理，设投资机构将资金分散投资于各种有价证券和其他金融资产，所得收益按投资者的出资额进行分配的一种集合投资制度

7.金融期货，是相对于商品期货而言的，是指一种法律上具有约束力的交易合约，它规定所买卖金融商品的品种.数额，并约定在将来某个日期按已定协议的价格进行交割

8.开放式基金即通常所说的互惠基金，又称共同基金开放式基金是随时对投资者开放，基金发行的基金券份数是不固定的，可以连续发行新的基金券，投资者可随时购买基金券，也可以随时卖出或转让基金券购买或赎回基金券的价格，则按基金的净资产价值扣减手续费计算

9.金融租赁是指当企业需要添置设备时，向选定的租赁公司提出办理租赁业务的申请，经租赁公司审查同意受理后，由租赁公司出资购买承租企业所需设备，再租赁给承租企业使用承租企业用所租设备投产产生的效益，按合同规定分期偿还租赁公司的租金租约期满，承租企业还清全部租金后，即获得该项设备的所有权

10.保险公司的收益有两层含义一是指保险公司的总收入，包括保费收入，投资收益和其他收入；二是指保险公司的盈利

11.信托存款是指信托机构以信托方式所吸收的存款，也就是委托人把一定数额资金委托给信托给机构，在一定时期内代为经营和管理，但不具体指定使用对象和用途，并根据双方商定的收益率，其营运收益在扣除信托费用后，全部归收益人享有的一种资金信托信托存款是信托机构办理信托业务的主要资金来源

12.回租租赁是承租人把自己拥有的设备先按一定价格卖给出租人，然后再向出租人租回原设备继续使用，并按期向租赁公司缴付租金回租业务通常用于不动产租赁，它是一种紧急融资方式，承租企业将原有的固定资产中很大一部分转化为流动资产，增加企业流动资金，改变企业营运资金不足状况，同时又保留了原有设备的使用权这种业务有利于调整产品结构，促进产品升级换代三简答题

13.答定义风险是指未来无法预料的不确定性因素发生的机会以及其对事项价值的影响大小特征

（1）客观性

（2）不确定性

（3）可测性

（4）潜在性效应

（1）诱惑效应

（2）约束效应

（3）平衡效应14答自称负债综合管理理论认为资产管理理论过于注重流动性而忽略了赢利性；负债管理理论虽然比较好解决了‘三性之间的矛盾，但过多的负债又增大了商业银行的经营风险，为此，必须对资产、负债进行全面地管理，随经济环境的变化，动态地调整资产和负债的结构，已达到总量平衡，保证在流动性的条件下获得最大利润资产负债综合管理的内容包括评估银行各项经营活动中的成本，收益和风险；主动地改变资产和负债的组合；战略地承担何管理风险，已达到利润最大化的目的目前，这以综合管理理论还在不断发展中15答

（1）业务政权的发行与承购包销，政权的交易，兼并与收购业务，基金管理业务，研究及咨询服务，融资融券业务，金融创新功能发挥金融中介的作用，促进长期的资本的形成2投资银行的存在是证券市场高效运转的必要条件优化资源配置4答:发行人不同股票的发行人是股份公司，债券的发行人是由资格发行债券的企业、公司以及其他经济组织，投资基金证券发行人仅限于投资基金公司或投资基金组织1

（2）体现的经济关系不同股票体现股东对公司的所有关系，债券体现了债权债务关系，而投资基金证券是体现一种信托关系

（3）投资风险性不同股票风险较大，债券收益稳定，投资基金介于二者之间16答

（1）长期债券享有利息抵税优惠，筹资成本较低

（2）具有财务杠杆效应，发行长期债券筹集资本可以调节银行的每股收益

（3）不会影响原有股东对银行的控制权6,答

（1）原则盈利原则，稳定原则，效益原则，协调合作原则

（2）目标使公司价值最大化或这是使股东财富最大化17答

（1）实现组合投资，降低风险

（2）专家理财,可以实现较高收益和降低风险的投资目的投资者可以随时买卖基金政权，手续简便

（3）流动性强,基金以其资产购买债券.商业票据.银行存单或其他短期票券，从中可定期或利息收入除债券基金、

8.答货币基金，大多数投资基金都会把资金投资于股市，购买股票上市公司视其营运状况，会定期发

（1）利息收入放股利给股东，从而形成收入

（2）股息收入

（3）资本利得基金投资于政权，从事证券买卖，要按照低买高抛的原则以赚取差价，这种差价即为资本利得18答

（1）公平竞争，效率至上的原则2安全稳健的原则3规模适度的原则

19.答监管当局对投资银行风险管理与控制的监督的内容如下1监管当局需建立一种机制保证其监管对象具备内部会计控制和风险管理控制的制度，并且能够有效运作监管制度不必规定具体和详细的控制措施，但应给投资银行必要的指导2监管当局可以通过颁布条例，要求投资银行建立具体的风险管理定期报告及检查执行条例的制度3监管当局可以根据风险管理及控制的水平和复杂程度对资本要求进行分级，从而将资本大小与资本受保护的程度适当联系起来4监管当局与行业协会合作，在协会会员中提倡某些风险管理及控制标准5随着投资银行活动的全球化发展，监管当局有必要做好监管工作在国际间合作

20.答公司型基金和契约型基金的不同之处有三点一是法人资格，公司型基金是具有法人资格，契约型则没有；二是基金营运依据，公司型基金为公司章程，契约型则为信托契约；三是基金发行，公司型基金是发行股份，投资者为股东，可参加股东大会行使表决权，契约型则发行受益凭证但是，无论契约型还是公司型，基金的组成与运作都是建立在经营与保管分开的基础上

21.基金利润分配方式主要有

①以现金形式发放，这是基金收益分配的最一般形式

②派送基金单位，把应分配的利润折分成相等额度的新的基金单位送给投资者，这种分配形式增加了基金的单位和资本总额

③既不派发现金，也不送基金单位，而只是把投资收益按基金单位净产值折换成相应的基金单位份额滚入本金再投资这种分配形式同样增加了资本总额

22.答投资银行进行风险管理时必须遵循如下原则一是符合企业总目标的原则风险管理活动作为企业全部管理活动的一部分，其目标的制定应该符合企业发展的总目标的要求二是量力而行的原则尽管风险可以认识，可以控制，但并非所有的风险都可以回避这就是说，为了取得利润，必须要进行一定的投入，冒一定的风险三是不因小失大的原则有些风险完全可以较小的费用支出来预防，但常常被暂时的、较小的利益所迷惑,而不去花费这笔必要的支出当风险一旦成为损失，可能给企业带来很大的影响四是成本效益比较原则只有以最小的费用来获取最大的风险管理效益，才能说真正实现了风险管理的宗旨和目标

23.答商业银行利用回购协议融通资金具有以下优点首先，通过回购协议取得的资金可控性较强，有利于调节准备金的短缺问题，这为商业银行加强负债管理提供了条件；其次，利用回购协议获取的资金根据有关法律规定无须缴纳法定存款准备金，故降低了商业银行的融资成本，提高了盈利能力

24.答金融租赁有以下特征1融资与融物结合在一起出租人在将租赁设备出租的同时，相应地解决了承租人增置生产设备的资金需求,而承租人在接受信用时首先得到的是物，而不是贷款2租赁资产的所有权与使用权相分离3以分期支付租金的形式陆续偿还购置租赁物品的价款，即相应利息4租赁的当事人之间是以合同为基础的经济关系5租赁合同的不可解除性为了保障出租人与承租人双方的利益，在合同有效期内，任何一方不得中途解约在租期以内，即使承租人的租赁物件已经失去了创造价值的作用，完全得不到其预定的经济效益，承租人仍须按期偿付租金6租赁标的物是完全由出租人按照承租人的要求和选择去融资购买的，因此，出租人对于设备的性能、缺陷及其他问题概不负责，并且在租赁期内，标的物的维修保养和保险等责任均由承租人负担

25.答政策性金融机构与商业性金融机构都是现代金融体系的重要组成部分，从法律地位上讲，二者是平等的，从日常经营上讲，二者关系可以概括如下一是补充关系相对于商业性金融机构，政策性金融机构在资源上配置上处于补充地位二是非竞争关系这种关系是补充关系的延伸、政策性金融机构的性质与职能决定了其只能在资源配置中充当拾遗补缺的角色，而不能按盈利性原则与商业性金融机构竞争三是相互支持关系这体现在一方面政策性金融机构对商业性金融机构从事的符合政策目标的贷款活动予以利息补贴，偿付担保；另一方面，许多政策性金融机构的业务方式是间接的，需要委托或借助于商业金融机构完成，同时政策性金融机构为筹资而发行的债券相当部分要由商业性金融机构来承购四辨析题

1.V

2.X因为连锁银行制无须城里股权公司，通过购买若干家银行的多数股票就可以将他们控制起来，这是与银行控股公司制的最主要区别

3.X因为贸易融资是商业银行的国际业务

4.X因为欧洲美元是美国境外的美元存款的总称

5.V

6.X因为普通股是银行筹集资本的主要方式

7.X英国

8.X证券投资是信托机构投资重点

9.V

10.X金融体系的主体是商业银行

11.V

12.X发行市场五论述题1企业保险存量过大尽管我国社会保险的社会化有很大进步，但是很多保险项目仍然依靠企业或单位管理2管理体制混乱社会保险管理业务实行部门管理为主，管理体制分散，造成政出多门，标准不一，难以真正实现社会保险的社会化管理3社会保险统筹基金征收困难由于我国社会保险统筹基金的征收缺乏严格意义上的立法作最后保证，加上我国城镇社会保险基金主要来源的国企大面积亏损，一些效益好的企业也不愿以积纳或激足社会保险基金,使社会保险基金的征收工作十分困难4农村社会保障体系尚未建立我国农业人口占总人口的80%,但农村却没有基本的社会保障制度这对于我国整个社会保障体系的完善都是很不利的，也不利于农村经济的发展1信托机构设置不合理信托机构分散化、小型化、资金与业务不协调等2信托机构没有真正转换经营体制信托机构严重依附于政府与国有银行，无自主权

（3）业务发展方向定位不明、信托业务单一以信托存款和贷款为主要业务，无特色

（4）信托机构自由资金不足信托机构资金不足导致信托机构在业务上应变力差，难以抵御经营风险

（5）信托方面的法律欠缺我国信托业至今未形成一套调整信托机构及其业务发展的法律，使灵活性强的信托业无法纳入法制管理轨道，十几年来，我国的金融租赁业在经济领域中逐渐发挥出自己的独特作用，并且在金融业中占有一席之地金融租赁在我国具有存在的基础，又有发展的实际需要和广大的市场前景，但是要想真正发展成为金融领域的重要产业，目前仍然存在着许多障碍，主要表现在一是人们对金融租赁这个新兴行业比较陌生，其还未被社会各界广泛认识，人们习惯于传统的租赁形式来融物这使得金融租赁业至今规模仍不大，没有渗透到社会经济生活的方方面面另外，对金融租赁业的宣传严重滞后，在这方面的成果推广少，经验介绍少，使金融租赁的性质、特征及基本内容等鲜为人知，制约了整个行业的发展但客观上我国存在租赁利率高于银行固定资产贷款利率，这也是阻滞我国租赁业发展的一大障碍二是金融租赁缺乏符合租赁业务需要的长期稳定资金来源对于一般金融机构来说，没有资金来源，便没有资金运用，金融租赁的基本属性就是融资，同银行一样充当信用中介的角色按照现行规定，金融租赁公司资金来源的范围很窄，仅能吸收少量信托、委托存款，其数额十分有限，并且短期资金居多而金融租赁业务主要用于设备购置、技术改造及新科技开发等项目的资金需要，一般要两三年，长的要四五年时间，属于中、长期性质的融资，使资金来源与资金运用产生矛盾，影响租赁资金周转和业务正常开展，导致租赁公司真正用于租赁业务的资金比重不大的现实情况三是金融租赁立法严重滞后我国金融租赁业虽然从80年代初开始兴办，但至今我国尚无一部系统完整的旨在保障租赁各方当事人合法权益的《租赁法》虽然在《合同法》、《民法通则》中对租赁有些原则性规定，但它只是以传统的财产租赁为对象制定的，其内容不包括融资性租赁的有关问题，使得金融租赁交易当事人的合法权益得不到有效的保障四是缺乏必要的政策扶持，政策环境不够宽松国外金融租赁业的迅速发展，都是在政府种种优惠政策下实现的，而我国对金融租赁几乎没有任何政策倾斜我国现行的会计制度把金融租赁的设备视同于企业的自有固定资产，租赁费不能列支成本，这使租赁加速折旧的优惠政策难以落实美国扶植租赁业务时，主要采取加速折旧和投资抵税两项税收优惠政策这样做的好处是出租人可以从投资减税和加速折旧中得到优惠，并将其中的一部分通过降低租金形势转给承租人五是金融租赁缺乏统一的行业管理我国至今还没有一个全国性的统一管理租赁业务的管理部门，整个行业缺乏统一安排和部署，中外合资租赁机构的审批管理权在对外经贸部，国内专营和兼营租赁机构则应归当地人民政府管理,导致金融租赁业各自为政、盲目发展、管理混乱、国家的有关方针政策也难以得到有效贯彻落实六是缺乏既精通租赁业务又善于经营管理的专业人才（-）加强宏观管理，建立全国性的统一的金融租赁管理部门按照我国金融归口管理的原则，中国人民银行应当是统一管理金融租赁业的管理部门，有关金融租赁的审批和监督管理权应当集中于中国人民银行，没有中国人民银行颁发的《金融许可证》，任何单位不得办理金融租赁业务

（二）加快融资租赁立法建设，以系统化、规范化的法律法规保证租赁机构的健康发展我们应从我国的实际出发，参照国际习惯做法和成熟经验，尽快制定出融资租赁法规以及与之配套的规章制度

（三）租赁机构应拓宽融资渠道，解决融资租赁资金来源与资金运用的矛盾融通资金的能力大小，直接关系到租赁业务发展的速度和规模适当扩大融资租赁公司资金来源业务的范围

（四）在加强宏观管理的条件下，适当放宽金融同业之间融通资金的限制，以解决在开展租赁业务中临时头寸不足的困难；经批准，可以在证券市场上发行金融债券的商业票据；对于经营好、实力强、信誉佳的租赁公司，经审查批准，可以按规定组建成股份制企业，股票上市从资本市场筹措资金提高租赁公司的自有资金实力

（五）国家有必要从财政金融政策方面给融资租赁业以优惠和扶持在税收、会计方面，改变目前只对外资和中外合资租赁机构给予优惠政策的局面，对国内租赁企业也给予减税或抵税租赁公司在购进设备出租过程中可享受税收优惠同时改革现行会计制度，改革对工业企业折旧年限的规定办法，使金融租赁机构加速折旧享受延迟纳税的优势得以充分发挥，充分调动租赁经营者和企业采用租赁方式的积极性在保险方面，由于租赁信用风险的存在，对租赁设备进行保险是必要的这是保障出租人和承租人免遭或减少经济损失的一种手段通过保险可以将不可预定的损失转化为固定的费用，一旦发生意外，可以及时得到保险赔偿的弥补，保证租赁经营的顺利进行。