2025烟草行业研究报告

2025烟草行业研究报告引言烟草行业的时代坐标与研究价值当2025年的晨光穿透城市的薄雾，烟草行业正站在一个充满张力的历史节点上这个有着数百年历史的行业，既面临着全球控烟浪潮的持续冲击，也在技术革新与消费升级的浪潮中寻找新的生长空间一方面，世界卫生组织《烟草控制框架公约》已在180多个国家生效，各国通过提高烟草税、限制广告、强制健康警示等手段持续压缩传统烟草的生存土壤；另一方面，中国作为全球最大的烟草市场，2024年烟草行业实现税利总额

1.46万亿元，占全国财政收入的

6.5%，其稳定的经济贡献与庞大的就业规模，使其在“控烟与发展”的博弈中始终占据特殊地位本报告以“2025烟草行业”为研究对象，试图从市场现状、政策环境、技术创新、消费趋势、国际竞争、可持续发展六个维度，系统梳理行业的当前格局与未来走向我们将以行业从业者的视角，既正视控烟压力、技术替代等现实挑战，也关注减害转型、产品创新带来的发展机遇，最终呈现一个立体、动态的行业图景——它不仅是一个“夕阳产业”的挣扎求生，更是一个在变革中寻找平衡的复杂生态系统

一、市场现状与规模增长与收缩的双重变奏

1.1全球市场成熟市场趋稳，新兴市场成关键增量2024年全球烟草市场规模达到9800亿美元，其中卷烟占比65%，保持绝对主导地位；电子烟、加热不燃烧烟草（HNB）等新型烟草制品增速显著，合计市场规模突破800亿美元，较2020年增长120%从区域来看，北美、欧洲等成熟市场受控烟政策影响，卷烟销量连续8第1页共11页年下滑，但HNB产品通过“减害”概念填补了部分市场空白，2024年北美HNB市场规模达120亿美元，渗透率超15%；亚太地区仍是全球最大市场，占比42%，其中中国、印度、印度尼西亚贡献了60%以上的增长，尽管中国卷烟销量自2019年以来年均下降

1.2%，但新兴市场的潜力仍在释放值得注意的是，全球烟草市场呈现“两极分化”一方面，传统烟草企业通过并购整合巩固份额，菲莫国际、帝国品牌、日本烟草等头部企业合计占据全球市场份额的58%；另一方面，中小品牌在区域市场仍有生存空间，尤其是在非洲、中东等新兴市场，本土品牌凭借文化认同和价格优势，维持着10%-30%的市场份额

1.2中国市场规模稳居全球第一，结构转型加速推进中国是全球烟草第一大国，2024年烟草行业实现工业总产值

1.3万亿元，卷烟销量达3480万箱，同比下降

0.8%，连续15年保持下降趋势，但行业税利仍达

1.46万亿元，占全国财政收入的

6.5%，成为国民经济的稳定支柱从结构来看，中国烟草市场正经历“三个转变”价格结构向中高端升级200元/条以上高价卷烟销量占比从2019年的22%提升至2024年的31%，而100元/条以下低价卷烟占比从45%降至33%，反映出消费群体收入提升带来的购买力升级；品类结构向细支、中支转型细支烟销量占比从2019年的15%增至2024年的28%，中支烟占比达12%，传统粗支烟占比下降至60%，这与年轻消费者对“低焦油、小规格”的偏好密切相关；渠道结构向数字化渗透2024年烟草行业线上销售占比达18%，较2019年提升10个百分点，尽管线下仍以传统烟酒店、便利店为第2页共11页主，但电商平台（如天猫、京东的烟草专卖频道）和新零售（如盒马、便利蜂的“烟草+便利”模式）已成为重要补充

1.3核心驱动与制约因素当前烟草市场的核心驱动力来自“需求韧性”与“技术替代”的博弈一方面，中国14亿人口基数和

3.5亿烟民规模，使烟草需求具有刚性；另一方面，健康意识提升、控烟政策收紧、减害产品普及，正在持续挤压传统烟草的市场空间数据显示，2024年中国15岁以上人群吸烟率为

26.6%，较2010年下降

7.2个百分点，但戒烟成功率仅为

2.1%，如何在“控制总量”与“满足需求”之间找到平衡，成为行业发展的核心命题

二、政策环境与行业监管控烟压力下的“紧箍咒”与“安全网”

2.1国内政策从“限制”到“规范”的深化中国烟草行业长期实行“统一领导、垂直管理、专卖专营”的体制，政策监管贯穿生产、销售、消费全链条，核心目标是“保障国家财政收入”与“控制烟草危害”的双重平衡2024年，国家烟草专卖局密集出台多项政策，进一步强化监管生产端严控总量，优化结构2024年全国卷烟生产计划为3500万箱，同比减少20万箱，同时要求企业将80%的产能用于中高端产品生产，推动产品结构持续升级；销售端规范渠道，打击非法全国烟草系统开展“渠道净化年”行动，查处非法烟草案件

3.2万起，涉案金额

18.7亿元，重点打击“走私烟”“非法批发”“网络售烟”等行为，维护市场秩序；第3页共11页消费端强化警示，限制促销2024年10月起，新版烟草包装警示语正式实施，健康危害内容占比提升至40%，且禁止在公共场所、网络平台发布烟草广告，进一步压缩烟草的社会能见度值得关注的是，2024年底《烟草专卖法实施条例》修订草案征求意见稿提出“探索烟草税价联动机制”，若落地将进一步提高烟草价格，抑制消费需求——这既是控烟政策的延续，也体现了通过经济手段调控市场的思路

2.2国际政策控烟浪潮下的“全球共识”全球控烟已形成“立法-执法-宣传”的闭环体系，WHO《烟草控制框架公约》（FCTC）第6条“烟草广告、促销与赞助”已成为各国立法范本2024年，国际控烟呈现“三个新趋势”价格杠杆作用增强全球已有82个国家将烟草税占零售价的比例提高至70%以上，其中新加坡达75%，英国达72%，高税收有效抑制了青少年吸烟率，新加坡青少年吸烟率从2010年的

12.3%降至2024年的

3.1%；包装警示更严格加拿大、澳大利亚等国实施“全包装警示”，要求包装75%以上面积展示病变肺部、口腔癌等恐怖图片，2024年欧盟通过新规，2025年起所有烟草包装必须标注“戒烟热线”和“健康风险”二维码；新型烟草监管趋严2024年，欧盟《新型烟草产品指令》（NPD）正式生效，要求所有新型烟草产品（包括电子烟、HNB）必须通过严格审批，禁止调味电子烟销售，全球新型烟草市场面临“合规成本上升、增长空间收窄”的挑战

2.3政策对行业的影响短期阵痛与长期规范第4页共11页政策的“紧箍咒”短期内必然对行业增长产生压力，2024年中国卷烟销量下降

0.8%，部分企业利润增速放缓至5%以下；但长期来看，政策也为行业提供了“安全网”通过规范市场秩序，淘汰落后产能，推动企业向技术驱动、品牌驱动转型，避免了无序竞争和公共健康风险正如中国烟草总公司党组书记在2024年工作会议上强调“要在‘控量、提质、增效’中实现高质量发展，既要对国家财政负责，也要对人民健康负责”

三、技术创新与产品升级从“减害”到“体验”的突围

3.1减害技术HNB与新型烟草的“生死战”在“减害”成为行业转型关键词的背景下，加热不燃烧烟草（HNB）技术成为焦点HNB产品通过300-400℃的低温加热，避免了传统卷烟的高温燃烧，减少了一氧化碳、焦油等有害物质的释放，被行业视为“下一代主流烟草产品”2024年，全球HNB市场规模达280亿美元，其中中国市场占比35%，是增长最快的区域从技术路径来看，HNB主要分为“烟弹式”（如菲莫国际的IQOS）和“烟具内置式”（如日本烟草的Ploom），中国烟草总公司也于2024年推出自主HNB品牌“尊蓝”，采用“植物基烟弹+低温加热”技术，在湖南、云南等地试点销售技术创新的核心在于“口感还原”——如何让HNB在“低焦油、少有害物质”的同时，保持传统卷烟的吸食体验，是企业竞争的关键目前行业普遍采用“烟草薄片+天然香精”的配方，试图平衡减害与口感，但消费者调研显示，83%的传统卷烟吸烟者认为HNB“味道偏淡”，如何突破这一瓶颈，成为技术研发的重点

3.2生产工艺智能化与绿色化的融合第5页共11页烟草生产是劳动密集型与技术密集型并存的行业，2024年，行业智能化改造进入“深水区”自动化生产线国内主要卷烟厂已实现“制丝-卷接-包装”全流程自动化，生产效率提升40%，人力成本降低25%，如上海烟草集团的“智能工厂”，人均年产卷烟达800箱，远超行业平均水平（500箱）；绿色生产技术“三废处理”和“节能减排”成为硬指标，2024年行业二氧化硫排放较2019年下降32%，废水循环利用率达85%，云南中烟的“烟气回收系统”每年可回收烟丝1200吨，减少原料浪费15%；数字化管理大数据与AI技术渗透到供应链各环节，如中国烟草总公司建立“烟叶种植-生产调度-市场销售”全链条数据平台，通过预测模型优化库存，2024年库存周转率提升18%，减少资金占用200亿元

3.3产品形态从“标准化”到“个性化”的创新传统烟草产品以“标准化规格”为主，而2024年市场上涌现出大量“个性化创新产品”，反映了消费需求的分化功能性产品添加草本精华（如薄荷、陈皮）的“健康型卷烟”，主打“舒缓咽喉”“提神醒脑”；针对女性消费者的“低尼古丁、水果味”细支烟，如“云烟·玫瑰”“娇子·星空”，2024年女性卷烟市场占比提升至12%；文化IP联名与故宫、敦煌等文化IP合作推出“国潮”包装，如“中华·故宫文创版”，通过文化附加值提升产品溢价，2024年联名产品销量占高端卷烟市场的22%；第6页共11页场景化产品针对“社交场景”的“短支烟”（84mm）、“礼盒装”，针对“日常消费”的“便携装”（10支/包），满足碎片化、即时性需求，2024年便携装产品销量同比增长35%技术创新与产品升级的背后，是烟草企业对“生存”与“发展”的双重探索——既要通过减害技术应对控烟压力，也要通过产品创新维持消费粘性，在“变”与“不变”中寻找平衡

四、消费趋势与结构变化代际更替与需求重构

4.1消费群体“老龄化”与“年轻化”的碰撞中国烟草消费群体呈现“老龄化”与“年轻化”并存的特征一方面，45岁以上烟民占比达68%，是传统卷烟的核心消费群体，其消费习惯稳定，对品牌忠诚度高；另一方面，15-24岁青少年尝试吸烟率为

5.3%，尽管绝对人数较少，但“低龄化”趋势引发担忧从代际差异来看，“老烟民”更注重“品牌价值”和“吸食体验”，对中华、云烟等传统品牌忠诚度高；“新烟民”（90后、00后）则更关注“个性表达”和“社交符号”，对包装设计、口味创新、文化内涵要求更高调研显示，72%的90后吸烟者认为“吸烟是一种社交方式”，65%的00后吸烟者表示“尝试新品牌是为了‘酷’”，这为新型烟草和个性化产品提供了市场空间

4.2消费动机从“依赖”到“选择”的转变传统观念认为吸烟是“生理依赖”，但2024年消费者调研显示，现代吸烟者的动机已从“依赖”转向“选择”社交需求63%的吸烟者表示“在聚会、商务场合吸烟是一种社交礼仪”，这与“控烟政策限制吸烟场所”形成矛盾，推动了“户外便携烟”“小规格包装”的流行；第7页共11页情绪需求58%的吸烟者认为“吸烟能缓解压力、放松心情”，尤其是在高压工作人群中，“尼古丁依赖”的心理因素占比提升至45%；身份认同32%的吸烟者将吸烟视为“成熟”“独立”的象征，年轻群体通过“吸烟”表达对成人世界的向往，这使得“低焦油、时尚化”的产品更易吸引这部分人群

4.3消费行为健康意识与价格敏感度的博弈健康意识的提升正在改变消费行为一方面，87%的吸烟者表示“担心健康问题”，42%的人尝试过“减少吸烟量”；另一方面，价格敏感度仍在影响选择，20-30元/包的卷烟仍是主流消费价格带，占比达51%，反映出消费者在“健康担忧”与“消费能力”之间的权衡值得关注的是，“戒烟辅助”需求正在兴起，2024年戒烟门诊数量同比增长28%，“尼古丁替代疗法”（如尼古丁贴片、口香糖）销量增长40%，但烟草企业对戒烟市场的探索仍显滞后，如何从“吸烟者”向“戒烟者”延伸服务，是未来消费场景的新方向

五、国际竞争与国内格局垄断与开放的平衡

5.1国内市场中国烟草的“垄断优势”与挑战中国烟草行业实行“统一领导、垂直管理、专卖专营”体制，中国烟草总公司（CNTC）是唯一合法经营者，2024年市场份额达100%，形成高度垄断格局这种体制保障了国家对烟草资源的集中管理，也带来了“效率与创新”的潜在问题垄断的优势有效控制市场总量，避免无序竞争，2024年全国烟草行业税利

1.46万亿元，为国家财政提供稳定支撑；集中力量开展技术研发，如HNB、智能化生产等领域的投入远超国际企业；垄断的挑战市场竞争不足导致创新动力弱化，2024年行业研发投入占比仅

1.2%，低于国际头部企业（菲莫国际达

3.5%）；区域保护第8页共11页主义明显，各省烟草公司自成体系，资源难以优化配置，如部分省份的低效率卷烟厂产能过剩，而高效率企业却面临原料短缺

5.2国际竞争外资品牌的“渗透”与本土品牌的“出海”中国烟草市场长期对外资品牌开放有限，但随着中国加入WTO后的承诺履行，外资品牌通过合资、技术合作等方式逐步进入外资品牌的优势技术先进（如菲莫国际的HNB技术）、品牌溢价能力强（万宝路、骆驼等国际品牌在高端市场占比达15%），2024年外资品牌在华销售额增长12%，主要来自一线城市年轻消费者；本土品牌的出海国内头部品牌开始尝试“走出去”，如“中华”进入意大利、法国市场，“云烟”在东南亚开设生产基地，2024年出口卷烟销量达120万箱，同比增长8%，但面临“文化差异”“政策壁垒”（如欧盟对HNB的严格审批）等挑战

5.3竞争格局演变从“单一品牌”到“生态竞争”未来烟草行业的竞争将不再局限于“产品本身”，而是“生态系统”的竞争技术生态（HNB供应链、减害技术专利）、渠道生态（线上线下融合、新零售布局）、品牌生态（文化IP、消费者社群）中国烟草企业需在保持“专卖优势”的同时，主动拥抱开放，通过技术合作、品牌输出提升国际竞争力，避免在全球烟草市场中被边缘化

六、可持续发展与转型路径在“控烟”与“发展”中寻找平衡

6.1减害转型从“替代”到“主导”的战略选择面对控烟压力，减害转型已成为行业共识，2024年全球烟草企业的研发重心向“减害产品”倾斜，中国烟草总公司明确提出“到2030年，新型烟草产品占比达30%”的目标转型路径主要有两条技术替代通过HNB、电子烟等新型烟草产品替代传统卷烟，逐步降低焦油、尼古丁含量，这是行业短期最现实的选择；第9页共11页需求替代通过“减害宣传”（如“低焦油更安全”）引导消费者转向减害产品，同时通过戒烟服务帮助老烟民减少危害，这是长期战略但需注意的是，新型烟草的“减害效果”存在争议，世界卫生组织认为“电子烟并非无害”，其对青少年的成瘾性和长期健康风险尚未明确，如何在“减害”与“无害”之间把握尺度，是行业转型的关键

6.2社会责任从“合规”到“主动担当”的升级烟草行业的社会责任不仅是“遵守控烟法规”，更需要“主动承担健康责任”控烟宣传2024年中国烟草系统开展“控烟进社区”活动，覆盖28个省份，发放控烟手册5000万份，在烟盒、包装上强制标注“吸烟有害健康”，强化公众健康意识；公益投入2024年行业公益捐赠达12亿元，主要用于戒烟服务、肺癌防治、乡村振兴等领域，如云南中烟“戒烟热线”全年接听咨询电话120万次，帮助

1.2万人成功戒烟；环保责任推动“绿色生产”，2024年行业可再生能源使用率达25%，烟草废弃物回收利用体系初步建立，预计2025年可回收烟盒20亿个，减少塑料污染

1.5万吨

6.3数字化转型从“工具”到“战略”的重构数字化是行业转型的“加速器”，2024年中国烟草行业数字化投入达300亿元，重点布局三个方向数据驱动决策通过大数据分析消费者行为、市场需求，优化生产计划，如上海烟草集团通过“用户画像系统”精准定位目标群体，新品研发周期缩短20%；第10页共11页智能服务升级开发“烟草零售通”APP，为零售客户提供库存管理、消费数据分析、营销工具等服务，覆盖全国80%的卷烟零售户；线上线下融合推出“烟草线上商城”，实现“下单-配送-支付”闭环，2024年线上销售额达260亿元，占总销售额的18%，同时布局“无人便利店”“智能烟柜”等新零售场景，提升消费体验结论2025，在变革中寻找确定性2025年的烟草行业，正站在“控烟与发展”“传统与创新”“垄断与开放”的三重十字路口一方面，全球控烟浪潮持续推进，传统烟草的生存空间不断被压缩，行业面临“总量下降、税利承压”的现实挑战；另一方面，技术创新（HNB、智能化生产）、产品升级（个性化、健康化）、消费转型（代际更替、需求重构）带来了新的增长机遇，行业正从“规模驱动”向“质量驱动”转型对于中国烟草行业而言，未来的发展需要“三心二意”以“决心”推进减害转型，以“耐心”应对控烟压力，以“匠心”打磨产品创新；同时，保持“开放意识”拥抱技术合作，“责任意识”坚守健康底线唯有如此，这个承载着国家财政、千万从业者生计与公共健康责任的行业，才能在变革中找到可持续的发展路径，实现从“烟草大国”到“烟草强国”的跨越2025年的答案，或许就藏在每一个烟盒背后的创新里，每一次政策调整的平衡中，每一个吸烟者对健康与习惯的选择间——这不仅是行业的未来，更是时代赋予我们的思考第11页共11页。