展望 2025 地方金融服务实体经济路径

展望2025地方金融服务实体经济路径

一、引言时代坐标下的地方金融使命实体经济是一国经济的立身之本，是财富创造的根本源泉，是国家强盛的重要支柱地方金融作为金融体系的“毛细血管”，植根地方、服务地方，与区域经济发展有着天然的紧密联系2025年，中国经济正处于从高速增长转向高质量发展的关键阶段，供给侧结构性改革向纵深推进，数字经济、绿色经济、先进制造业等新质生产力加速培育，实体经济对金融服务的需求已从“有没有”转向“好不好”“够不够”“适不适”在此背景下，地方金融如何找准定位、创新路径，成为推动实体经济高质量发展的核心命题从现实看，当前地方金融服务实体经济仍面临结构性矛盾部分区域金融资源过度集中于传统行业，对中小微企业、科技创新、绿色转型等薄弱环节支持不足；金融产品与实体经济需求匹配度不高，“融资难、融资贵”问题尚未完全破解；地方金融机构自身风险防控能力有待提升，与实体经济的共生关系需要进一步强化展望2025年，随着《地方金融监督管理条例》的深入实施、数字技术的深度渗透、绿色发展理念的全面落地，地方金融服务实体经济的路径将更加清晰、手段将更加多元、效能将更加凸显本文将从时代背景、现实挑战、核心路径、保障机制四个维度，系统展望2025年地方金融服务实体经济的具体路径，为行业实践提供参考

二、当前地方金融服务实体经济的现状与挑战

（一）服务实体经济的基础成效近年来，地方金融在服务实体经济中发挥了不可替代的作用截至2023年末，全国地方金融机构本外币各项贷款余额达250万亿元，第1页共12页其中小微企业贷款余额占企业贷款比重超过40%，涉农贷款余额突破60万亿元；地方政府产业引导基金规模超过12万亿元，重点支持了战略性新兴产业和传统产业升级；区域性股权市场为超5000家企业提供挂牌展示服务，累计帮助企业融资超8000亿元这些数据表明，地方金融已成为服务实体经济的“主力军”，尤其在支持中小微企业、乡村振兴、区域协调发展等领域，贡献了关键力量

（二）面临的突出挑战尽管成效显著，地方金融服务实体经济仍存在三方面突出矛盾一是资源配置与需求错位一方面，部分地方金融机构（如城市商业银行、农村信用社）受历史包袱影响，信贷投向仍偏重于房地产、地方政府融资平台等传统领域，对制造业、科技型企业的支持力度不足；另一方面，实体经济中大量中小微企业、创新型企业因缺乏合格抵押品、信用信息不完善等问题，融资需求难以被有效满足例如，2023年我国科技型中小企业融资缺口达

3.5万亿元，其中80%的企业面临“首次融资难”二是产品服务与创新需求脱节当前地方金融产品仍以传统信贷为主，同质化问题严重，难以匹配实体经济多样化的需求例如，对于数字经济企业，其核心资产多为数据、专利等无形资产，传统信贷模式难以覆盖；对于绿色产业项目，碳资产质押、绿色信贷等产品的推广仍受限于碳交易市场不完善、风险评估体系不健全等问题此外，地方金融机构在服务产业链、供应链方面的能力也有待提升，尚未形成“金融+产业”的深度融合模式三是风险防控与稳健发展压力地方金融机构点多、面广、风险隐蔽性强，部分机构因公司治理不完善、内部控制薄弱，存在不良资产处置难、关联交易不规范等问题2023年，部分区域城商行不良贷第2页共12页款率超过5%，农村合作金融机构风险事件时有发生同时，地方金融与地方政府的关系密切，在地方债务化解、区域金融风险联防联控等方面仍需更清晰的边界和机制

三、2025年地方金融服务实体经济的核心路径

（一）聚焦“新质生产力”，构建精准滴灌的金融支持体系实体经济的高质量发展，关键在于培育和壮大新质生产力，即科技创新、数字化转型、绿色低碳发展等领域地方金融需围绕这些核心方向，创新金融产品和服务模式，实现“精准滴灌”而非“大水漫灌”

1.强化科技创新金融支持差异化信贷政策鼓励地方城商行、农商行设立科技金融专营部门，对高新技术企业、专精特新“小巨人”企业实行“授信额度优先、审批流程简化、利率优惠”的差异化政策例如，可建立“科技型企业白名单”，对名单内企业提供“无还本续贷”“知识产权质押融资”等服务，2025年力争实现科技型中小企业贷款余额年均增长20%以上多元化风险分担机制推广“政府风险补偿+银行信贷+担保机构增信”模式，由地方财政设立科技信贷风险补偿资金池，对银行因企业违约产生的损失按比例补偿（如补偿50%-70%），降低银行放贷风险同时，探索“天使投资+风险投资+产业基金”联动机制，地方政府产业引导基金可通过“股权投资+贷款贴息”组合方式，支持初创期科技企业知识产权金融创新依托区域性股权市场设立“专精特新板”，为科技企业提供股权融资、债券融资、知识产权质押融资等综合服务；试点“专利保险+融资”模式，对企业申请专利保险的费用给予补第3页共12页贴，同时银行凭保险单提供信用贷款，破解科技企业“轻资产、缺抵押”难题

2.推动制造业高端化、智能化、绿色化转型产业链金融服务围绕地方主导产业（如装备制造、电子信息、汽车制造等），开发“订单融资”“仓单质押”“应收账款保理”等产业链金融产品，支持核心企业带动上下游中小微企业融资例如，某省汽车产业集群内，地方农商行通过“核心企业担保+经销商订单融资”模式，2023年帮助120家经销商融资超50亿元，带动产业链整体融资成本下降

1.2个百分点智能化改造专项金融产品联合工信部门推出“智能制造贷”，对企业购置工业机器人、智能生产线等设备提供低息贷款，期限可延长至5-8年；推广“能效信贷”，对采用节能技术、绿色工艺的企业，按节能效益给予利率优惠或额外贷款额度绿色制造金融支持对制造业企业的绿色技术研发、清洁生产改造、循环经济项目，提供“绿色专项贷款”，并对接绿色发展基金、绿色债券等工具，形成“信贷+基金+债券”的综合融资方案

（二）下沉服务重心，打造普惠金融“最后一公里”中小微企业、个体工商户、新型农业经营主体是实体经济的“毛细血管”，也是地方金融服务的重点对象2025年，需进一步推动金融资源下沉，解决“融资难、融资贵、融资慢”问题，让普惠金融真正“落地生根”

1.完善普惠金融服务网络物理网点与数字渠道融合鼓励地方农信社、村镇银行在乡镇、街道设立“普惠金融服务站”，配备专职客户经理，提供“一站式”融资咨询、开户、结算服务；同时，依托手机银行、微信银行等数字第4页共12页渠道，开发“小额信用贷款”“随借随还”产品，通过大数据风控模型（如整合工商、税务、社保等数据）实现“秒批秒贷”，降低服务成本例如，某省农村信用社通过“手机银行+信用村建设”，2023年农户小额信用贷款覆盖率达85%，平均审批时间缩短至2小时以内“首贷户”培育专项行动建立中小微企业、个体工商户“首贷户”名单库，由地方金融监管部门牵头，银行、税务、市场监管等部门联动，通过“政策宣讲会+上门服务”帮助企业熟悉融资流程；对银行发放首贷的企业，财政给予一定比例的贷款贴息或担保费补贴，2025年力争实现全省首贷户数量增长30%

2.创新普惠金融产品与服务“信用+普惠”模式依托地方社会信用信息平台，整合企业和个人信用数据，建立“信易贷”平台，对守信企业和个人给予贷款额度提升、利率优惠等激励，减少对抵押品的依赖例如，某省“信易贷”平台已接入

1.2万家企业、500万自然人信用信息，促成贷款超300亿元，平均利率较传统贷款低

0.8个百分点差异化利率定价机制要求地方金融机构建立“风险定价模型”，根据企业信用等级、行业风险、贷款额度等因素实行差异化利率，避免“一刀切”；对受疫情、自然灾害等影响的中小微企业，实行“不抽贷、不断贷、不压贷”，并通过展期、续贷等方式缓解资金压力农业保险与信贷联动推广“保险+信贷”模式，对购买农业保险（如种植险、养殖险、气象指数保险）的农户，银行可给予信用贷款额度提升或利率优惠；试点“完全成本保险+种植收益保险”，覆盖农业生产全过程风险，降低农户融资风险

（三）拥抱数字赋能，构建智慧金融服务生态第5页共12页数字技术是提升地方金融服务实体经济效能的关键支撑2025年，随着5G、人工智能、区块链等技术的成熟，地方金融需加快数字化转型，打造“线上线下融合、数据驱动决策、智能高效服务”的智慧金融生态

1.深化数字技术在金融服务中的应用大数据风控体系建设地方金融机构需与地方政府部门（如市场监管、税务、海关、环保）建立数据共享机制，通过AI算法分析企业经营数据、信用记录、舆情信息等，构建动态风险评估模型，实现对企业的“精准画像”和风险预警例如，某城商行通过整合企业纳税数据、用电数据、物流数据，开发“微企智评”模型，对小微企业的授信审批效率提升60%，不良率下降

0.5个百分点智能服务场景创新推广“智能网点”“远程视频柜员机”等数字化服务终端，实现开户、转账、贷款申请等业务“7×24小时”办理；开发“供应链金融区块链平台”，通过区块链技术实现应收账款确权、流转，解决核心企业与上下游企业信息不对称问题，降低融资成本

2.推动数字普惠金融向基层延伸数字技术助力乡村振兴针对农村地区金融服务薄弱问题，开发“乡村振兴数字服务平台”，整合农业补贴、土地流转、农产品销售等信息，为农户提供“融资+保险+电商”综合服务；推广“人脸识别+活体检测”技术，解决农村老人“不会用、不敢用”数字工具的问题，实现小额信贷“足不出村”办理数字技术赋能地方金融监管建立地方金融风险监测预警平台，实时监控小额贷款公司、融资担保公司、区域性股权市场等机构的经第6页共12页营数据，通过大数据分析识别异常交易、资金挪用等风险，实现“早发现、早处置”，保障金融服务实体经济的可持续性

（四）锚定绿色发展，构建绿色金融服务体系“双碳”目标下，绿色发展已成为实体经济转型的核心方向地方金融需主动对接绿色项目需求，创新绿色金融产品，推动资金向绿色产业流动，助力经济社会发展全面绿色转型

1.丰富绿色金融产品供给绿色信贷与绿色债券联动鼓励地方银行发行“碳中和债券”，募集资金专项用于绿色项目；对地方政府主导的绿色项目（如新能源、节能环保、清洁交通），提供“绿色专项贷款”，并给予优惠利率；探索“绿色信贷资产证券化”，盘活存量绿色信贷，提升绿色资金使用效率碳金融产品创新依托全国碳交易市场，开发“碳配额质押融资”“碳期货套保”等产品，帮助企业通过碳交易获得融资；试点“碳汇预期收益权质押贷款”，对林业企业、生态修复项目，以未来碳汇收益权作为质押，破解项目前期资金不足问题

2.推动绿色金融与地方特色产业融合区域特色绿色产业支持结合地方资源禀赋，发展特色绿色产业金融服务例如，水资源丰富地区可开发“水权质押融资”；新能源资源富集地区可推广“光伏贷”“风电项目收益权融资”；生态旅游资源丰富地区可开发“生态旅游开发贷”“绿色民宿信贷”等产品绿色保险与绿色金融协同推广“环境污染责任保险”“绿色工程保险”，对投保企业给予保费补贴；探索“绿色保险+信贷”联动，对投保绿色保险的企业，银行可提高信用额度或降低利率，形成“风险保障+融资支持”的双重激励第7页共12页

（五）强化区域协同，打造“金融活水”服务区域发展战略地方金融是区域经济发展的“助推器”，需与区域发展战略深度融合，通过跨区域金融合作、区域金融风险联防联控，提升金融服务实体经济的整体效能

1.服务区域重大战略实施都市圈与城市群金融协同在长三角、珠三角等城市群，推动地方金融监管部门建立“跨区域金融协调机制”，实现信贷政策、监管标准、风险处置的协同；开发“都市圈联合贷款”，对跨区域产业链项目（如汽车制造、电子信息），由核心城市银行与周边城市银行联合放贷，共享项目收益和风险县域经济与乡村振兴金融支持鼓励地方农商行、村镇银行回归本源，加大对县域特色产业（如农产品加工、乡村旅游）的信贷投放；推广“乡村振兴信贷产品包”，整合“产业贷+消费贷+创业贷”等产品，满足农户多样化需求；设立“县域产业引导基金”，重点支持县域经济薄弱环节

2.加强区域金融风险联防联控地方金融风险预警系统建设建立“地方金融风险信息共享平台”，整合银行、证券、保险、小贷公司等机构的风险数据，通过大数据分析识别区域金融风险点；对高风险区域、高风险行业实行“名单制管理”，提前制定风险处置预案，防止风险蔓延跨区域金融纠纷解决机制在长三角、成渝等区域试点“金融纠纷调解中心”，建立统一的调解规则和标准；推动法院、仲裁机构与金融机构合作，建立“在线调解+司法确认”机制，提高金融纠纷化解效率，降低实体经济维权成本

四、2025年地方金融服务实体经济的关键保障机制第8页共12页路径的落地需要机制的保障为确保2025年地方金融服务实体经济的各项路径有效实施，需从政策支持、监管优化、风险防控、人才培养四个维度构建关键保障机制

（一）强化政策引导与激励

1.完善财政金融联动政策加大财政贴息力度对地方金融机构发放的普惠小微贷款、绿色信贷、科技贷款等，财政按贷款利息的一定比例给予补贴（如1%-3%），降低企业融资成本；对发行绿色债券、中小企业集合债的企业，给予发行费用补贴优化考核评价体系将地方金融机构服务实体经济成效纳入考核指标，提高普惠金融、绿色金融在考核中的权重；对服务实体经济突出的机构，在监管评级、业务审批等方面给予优先支持

2.加强政策协同与落地建立“地方金融工作联席会议”制度由地方政府牵头，金融监管、发改、工信、财政等部门参与，定期研判实体经济融资需求，协调解决政策落地中的难点问题；对重点产业、重点项目，实行“一企一策”“一项目一方案”，提供定制化金融服务

（二）优化地方金融监管体系

1.健全地方金融监管规则完善地方金融机构监管制度针对小额贷款公司、融资担保公司、区域性股权市场等地方金融组织，制定差异化监管细则，明确业务范围、风险限额、内部控制等要求；建立“监管沙盒”机制，对金融创新产品实行“试点-评估-推广”全流程监管，平衡创新与风险强化穿透式监管运用大数据、区块链等技术，实现对地方金融机构业务数据的实时监控，穿透识别资金流向和风险点；对地方金融第9页共12页机构的关联交易、大额贷款、异地业务等实行重点监管，防止风险集中

2.提升监管效能与服务并重推行“柔性监管”模式对地方金融机构的轻微违规行为，以“约谈、警示、限期整改”为主，减少“一刀切”处罚；建立“监管白名单”，对合规经营、服务实体经济成效显著的机构，给予更多自主创新空间加强监管能力建设充实地方金融监管队伍，提升监管人员的专业素养和技术能力；与高校、金融机构合作，开展监管人才培训，培养既懂金融又懂产业的复合型监管人才

（三）筑牢金融风险防控底线

1.健全风险预警与处置机制建立“地方金融风险应急处置预案”针对信用风险、流动性风险、操作风险等，制定分级处置方案，明确责任主体、处置流程和保障措施；对高风险地方金融机构，提前介入、果断处置，防止风险扩散加强风险监测与预警依托地方金融风险监测平台，对地方金融机构的不良贷款率、流动性比例、资本充足率等指标进行实时监测，设置风险预警阈值，当指标超标时及时发出预警信号

2.推动地方金融机构改革化险推进地方城商行、农信社改革通过兼并重组、引入战略投资者等方式，优化地方金融机构股权结构和公司治理；推动高风险机构“出清”，对资不抵债、风险突出的机构，依法实施市场退出第10页共12页强化地方政府债务管理规范地方政府举债融资行为，坚决遏制隐性债务增量；通过债务重组、延长还款期限、降低利率等方式，化解存量隐性债务，为地方金融服务实体经济腾出空间

（四）加强金融人才队伍建设

1.培养专业化金融人才引进与培养并重一方面，通过政策优惠吸引金融科技、绿色金融、风险管理等领域的高端人才；另一方面，与高校、行业协会合作，开展地方金融从业人员专业培训，提升其服务实体经济的能力建立人才激励机制对在地方金融服务实体经济中做出突出贡献的人才，给予薪酬补贴、职称评定倾斜、职业发展支持等激励，打造“引得进、留得住、用得好”的人才队伍

2.弘扬“金融为民”理念加强金融宣传教育通过社区讲座、媒体报道、线上课程等方式，向实体经济主体普及金融知识，提升其融资能力和风险意识；地方金融机构需树立“服务实体经济就是服务自身”的理念，将社会责任融入经营发展战略

五、结语以地方金融之“力”，托举实体经济之“兴”展望2025年，地方金融服务实体经济的路径已清晰可见从聚焦新质生产力的精准支持，到下沉服务重心的普惠延伸；从拥抱数字技术的智慧转型，到锚定绿色发展的体系构建；从强化区域协同的战略融合，再到关键保障机制的保驾护航，地方金融将以“更精准、更普惠、更智慧、更绿色、更协同”的姿态，深度融入实体经济发展的方方面面这一路径的实现，需要地方金融机构主动作为、勇于创新，以服务实体经济需求为出发点和落脚点，摒弃“重规模、轻质量”的发展第11页共12页模式，真正成为实体经济的“伙伴”而非“过客”；需要地方政府加强引导、优化环境，以政策协同、监管创新、风险防控为实体经济发展创造良好生态；更需要全社会共同参与、形成合力，让金融活水真正流向实体经济的“毛细血管”2025年，随着各项路径的深化落地，地方金融必将与实体经济形成更紧密的共生关系，为中国经济高质量发展注入持久动力，书写“金融活、经济活；金融稳、经济稳”的新篇章第12页共12页。