证券投资基础试题及答案

证券投资基础试题及答案

一、单项选择题（共30题，每题1分）证券最基本的特征是（）A.收益性B.流动性C.风险性D.永久性以下不属于资本市场工具的是（）A.股票B.债券C.大额可转让定期存单D.中长期国债股票是一种（）A.债权凭证B.所有权凭证C.使用权凭证D.收益权凭证债券的核心要素不包括（）A.票面价值B.票面利率C.发行主体D.发行日期证券市场的基本功能不包括（）A.融资功能B.定价功能C.投机功能D.资源配置功能市盈率（PE）的计算公式是（）A.股价÷每股净资产B.股价÷每股收益C.每股净资产÷股价D.每股收益÷股价以下哪项属于系统性风险（）A.公司经营不善B.行业政策调整C.利率变动D.产品质量问题有效市场假说中，“股价能反映所有公开信息”的市场类型是（）A.弱式有效市场B.半强式有效市场C.强式有效市场D.无效市场证券投资基金的主要功能是（）A.直接参与企业经营B.分散投资风险C.保证本金安全D.提供高收益债券的“久期”用于衡量（）第1页共8页A.债券的到期时间B.债券价格对利率变动的敏感性C.债券的票面利率D.债券的违约风险以下哪项不属于金融衍生品（）A.股票B.期货C.期权D.互换宏观经济指标中，通常被视为“经济先行指标”的是（）A.GDP B.CPI C.PMI D.失业率投资者买入股票后，若股价上涨，其收益来源于（）A.股息红利B.资本利得C.利息收入D.两者均有以下哪项是股票的基本特征（）A.偿还性B.永久性C.固定收益性D.高流动性证券交易的“T+1”制度是指（）A.当天买入的证券当天可以卖出B.当天买入的证券第二天可以卖出C.当天卖出的证券当天可以再买入D.当天卖出的证券第二天可以再买入投资组合理论中，“有效边界”是指（）A.风险最小的投资组合B.收益最高的投资组合C.给定风险下收益最高或给定收益下风险最小的组合D.所有可能的投资组合以下哪项不属于技术分析的假设（）A.市场行为反映一切信息B.价格沿趋势变动C.历史会重演D.宏观经济决定股价债券按发行主体分类，不包括（）A.政府债券B.公司债券C.金融债券D.可转换债券市盈率反映的是（）第2页共8页A.投资者愿意为公司每元盈利支付的价格B.公司的资产价值C.公司的短期偿债能力D.公司的盈利能力以下哪项是开放式基金与封闭式基金的主要区别（）A.基金规模是否固定B.基金投资方向不同C.基金风险高低不同D.基金管理人不同证券市场的“牛市”是指（）A.股价持续下跌B.股价波动较大C.股价持续上涨D.股价稳定不变可转换债券的“转股价格”是指（）A.债券的票面利率B.转换为股票时的股价C.债券的发行价格D.债券的面值以下哪项不属于投资组合管理的步骤（）A.确定投资目标B.选择投资策略C.预测市场走势D.持有到期以下哪项是衡量债券利率风险的指标（）A.久期B.凸性C.到期收益率D.以上都是证券投资分析中的“基本分析”主要关注（）A.市场价格走势B.公司财务数据和宏观经济因素C.技术指标D.市场情绪以下哪项是股票的“除权除息”（）A.公司分红后股价下降B.公司送股后股价上升C.公司拆股后股价不变D.公司合并后股价波动投资基金中，“ETF”的中文名称是（）A.交易所交易基金B.开放式基金C.封闭式基金D.指数基金以下哪项是“风险厌恶型”投资者的特征（）第3页共8页A.追求高收益，不考虑风险B.对风险敏感，偏好低风险投资C.愿意承担中等风险以获取中等收益D.投资期限短，流动性优先证券市场监管的核心目标是（）A.保护投资者利益B.促进市场融资C.提高市场效率D.稳定市场价格以下哪项不属于证券投资的风险（）A.市场风险B.信用风险C.流动性风险D.管理风险

二、多项选择题（共20题，每题2分）证券的基本特征包括（）A.收益性B.流动性C.风险性D.永久性E.返还性股票的基本特征有（）A.永久性B.参与性C.收益性D.风险性E.偿还性债券的要素包括（）A.票面价值B.票面利率C.到期日D.发行主体E.市场价格以下属于资本市场的有（）A.股票市场B.债券市场C.衍生品市场D.票据市场E.基金市场影响股价的宏观经济因素包括（）A.利率B.汇率C.GDP D.行业政策E.通货膨胀系统性风险的特点包括（）A.影响整个市场B.无法通过分散投资消除C.对所有证券产生影响D.可通过投资组合规避E.与公司经营相关证券投资分析方法包括（）第4页共8页A.基本分析B.技术分析C.量化分析D.定性分析E.主观分析以下属于金融衍生品的有（）A.股票B.期货C.期权D.互换E.债券投资组合管理的主要步骤包括（）A.确定投资目标B.构建投资组合C.执行组合调整D.组合绩效评估E.风险控制以下属于证券市场参与者的有（）A.发行人B.投资者C.中介机构D.监管机构E.以上都是股票的价值类型包括（）A.票面价值B.账面价值C.市场价值D.内在价值E.清算价值债券的收益率包括（）A.票面收益率B.到期收益率C.持有期收益率D.赎回收益率E.以上都是开放式基金的特点有（）A.基金规模不固定B.可以随时申购赎回C.交易价格由净值决定D.有固定存续期E.交易场所是交易所技术分析的常用指标包括（）A.MACD B.RSI C.KDJ D.市盈率E.成交量以下属于投资风险的有（）A.市场风险B.信用风险C.流动性风险D.操作风险E.政策风险以下属于政府债券的有（）A.国债B.地方政府债C.央行票据D.市政债券E.以上都是第5页共8页投资组合的风险分散效应表现为（）A.组合风险低于各单个资产风险B.组合收益高于各单个资产收益C.当资产相关性越低，分散效果越好D.当资产相关性越高，分散效果越好E.所有资产组合风险都低于无风险资产证券交易的基本原则包括（）A.公开B.公平C.公正D.自愿E.等价以下属于投资策略的有（）A.成长型投资策略B.价值型投资策略C.指数化投资策略D.主动型投资策略E.被动型投资策略以下属于证券市场监管手段的有（）A.法律手段B.经济手段C.行政手段D.自律手段E.技术手段

三、判断题（共20题，每题1分）证券是一种表示一定权利的书面凭证（）股票是一种所有权凭证，债券是一种债权凭证（）债券的票面利率是固定不变的（）系统性风险可以通过分散投资完全消除（）有效市场假说认为，强式有效市场中股价能反映所有信息，包括内幕信息（）市盈率反映的是投资者愿意为公司每元盈利支付的价格（）证券交易的“T+1”制度是指当天买入的证券当天可以卖出（）开放式基金的交易价格主要由市场供求关系决定（）技术分析的核心是通过历史价格和成交量预测未来走势（）可转换债券兼具债券和股票的特性（）第6页共8页投资组合理论的核心是通过分散投资降低非系统性风险（）牛市是指股价持续下跌的市场行情（）久期是衡量债券价格对利率变动敏感性的指标（）基本分析主要关注宏观经济因素和公司财务数据（）股票的“除权除息”会导致股价上升（）封闭式基金有固定的存续期，到期后必须清盘（）证券市场的核心功能是融资和资源配置（）风险厌恶型投资者偏好低风险、低收益的投资组合（）债券的发行价格一定等于票面价值（）ETF（交易所交易基金）可以像股票一样在交易所交易（）

四、简答题（共2题，每题5分）简述证券投资的基本步骤简述系统性风险和非系统性风险的区别参考答案

一、单项选择题1-5:ACBDC6-10:BCBBA11-15:ACDBB16-20:CDDAA21-25:CBDDB26-30:AABAD

二、多项选择题1:ABC2:ABCD3:ABCD4:ABCE5:ABCE6:ABC7:ABC8:BCD9:ABCDE10:ABCDE11:ABCDE12:ABCDE13:ABC14:ABCE15:ABCDE16:AB17:AC18:ABCD19:ABCDE20:ABCD

三、判断题第7页共8页1:√2:√3:×4:×5:√6:√7:×8:×9:√10:√11:√12:×13:√14:√15:×16:×17:√18:√19:×20:√

四、简答题证券投资的基本步骤

①明确投资目标（如收益、风险、期限）；

②学习投资知识（掌握基础理论和分析方法）；

③评估自身风险承受能力；

④选择投资品种（根据目标和风险选股票、债券、基金等）；

⑤构建投资组合（分散风险）；

⑥执行交易并监控；

⑦定期调整优化组合系统性风险与非系统性风险的区别

①影响范围系统性风险影响整个市场，非系统性风险仅影响个别公司/行业；

②可分散性系统性风险无法通过分散投资消除，非系统性风险可通过组合分散；

③来源不同系统性风险与宏观经济、政策等相关，非系统性风险与公司经营、行业竞争等相关第8页共8页。